Jeg troede, at jeg var nødt til at vælge mellem at afbetale gæld og spare til pensioneringsfinansierings-proffere gav mig en plan for at gøre *begge *

Så ubehageligt som det ser ud til at skitsere alle mine personlige udgifter, ved jeg, at det er en vigtig øvelse, der hjælper mig med at være realistisk med hensyn til hvilke penge jeg kan sætte mod mine økonomiske mål hver måned. At derefter maksimere min evne til både at betale gæld og Gem til pensionering (snarere end at vælge den ene eller den anden), antyder Viktorin og Assaf, at jeg tager nedenstående trin.

1. Fokuser på først at betale høj-rente-kreditkortgæld (og minimere denne interesse)

Prioritet nummer-én for eventuelle yderligere midler, jeg har tilbage efter at have betalt mine udgifter hver måned, er min kreditkortgæld, Viktorin fortæller mig.

Det er ikke det, at jeg er nødt til at ignorere min studerendes gæld-minimumsbetalingen er stadig en del af mine månedlige udgifter-men bare at jeg skulle allokere flere penge til at nedbetale kreditkortgæld hurtigere. Også denne kreditkortgæld har en meget højere rente end mine studielån, hvilket betyder, at det samlede beløb også vokser hurtigere. (Tidligere har jeg altid holdt det lavt eller har været i stand til at betale det helt, men sidste år bragte nye udgifter, inklusive en ny bil, og inflationen har gjort det hele mere udfordrende.)

Med henblik herpå anbefaler Viktorin også, at jeg overvejer at skifte min kreditkortbalance til et kort med en rentesats for nul procent (eller i det mindste en lavere sats end min nuværende). ”Selvom der er en lille procentdel, som du skal betale for at foretage denne balanceoverførsel, kan det være det værd at forhindre, at en høj rente konstant spiser i det gældsbeløb, du betaler,” siger Viktorin.

2. Opbevar penge i en højrente opsparing eller pengemarkedskonto

”For et år siden var det ikke rigtig noget, hvor du havde dine kontanter, fordi intet betalte nogen renter,” siger Vikorin til mig, ”men hele billedet er siden ændret.”Lige nu har nogle af de højeste udbyttebesparelser og pengemarkedskonti (alias sparekonti, der også kan tilbyde debetkort og check-skrivningsprivilegier) mellem 4 og 4 og 4.5 procent renter, hvilket er betydningsfuldt, siger hun. Det er vigtigt at holde sig ajour med ændringer i renter, men i betragtning af at det, der er højt udbytte lige nu, måske ikke er i fremtiden.

3. Overvej at oprette en SEP IRA for at spare til pensionering

Viktorin og Assaf foreslår også, at jeg overvejer at oprette en SEP IRA og bidrage til det i stedet for min Roth IRA. Da jeg er selvstændig erhvervsdrivende, kan jeg yde skattefradrags bidrag, der vokser skatteudskudt, hvilket hjælper mig med at reducere min skattepligtige indkomst. Det har også en meget højere bidragsgrænse end en Roth IRA gør.

Bidrag til dollars før skat vil også hjælpe med at blødgøre virkningen af ​​disse udgifter på min bundlinje, Assaf fortæller mig. ”Du trækker pengene ud af din bruttoløn Før Det endelige beløb rammer din bankkonto, ”siger hun. På denne måde fungerer pensioneringsbidraget mere som en del af mine månedlige udgifter end en ekstra byrde.

Assaf forsikrer mig også om, at det beløb, jeg vælger at bidrage med. ”Selvom du for eksempel lægger $ 50 eller $ 100 til en SEP hver måned, kan det være tusinder og tusinder af dollars, når du er klar til at gå på pension, måske i år 2060,” siger Assaf. ”Små trin har nu potentialet til at blive til store fremskridt senere."

4. Husk, at du aktivt kan investere din SEP IRA

Til det sidste punkt ovenfor gentager Viktorin også, at jeg faktisk har brug for at investere min SEP IRA, som er et skridt, som mange mennesker glemmer. ”Folk vil bidrage med penge til en IRA, og jeg vil spørge dem, hvad de investerer i det, og de vil fortælle mig… IRA,” siger Viktorin. ”De er ikke klar over, at pengene derinde kunne investeres."

Faktisk, hun fortæller mig, er der virkelig ingen mening i mig, der bidrager med penge til en IRA og får dem der i kontanter, som om det er en sparekonto “fordi du ikke engang kan røre ved den, før du er 59 og et halvt år gammel, " hun siger. ”I betragtning af den super lang tidshorisont har du faktisk råd til at være mere aggressiv med din investeringsstrategi nu."

Dette er ikke et forslag om, at jeg daghandler min IRA, men bare at jeg overvejer min tidslinje for pensionering og derfra måler mit komfortniveau med risiko-og-belønningsscenarier og måler en investeringsstrategi i overensstemmelse hermed. En af de mest almindelige muligheder for det er en måldato-fond, siger Viktorin. "Dette er en investering i én størrelse, der passer til mest, hvor du vælger en fond, der er på linje med din målpensioneringsdato. Fonden justerer gradvist og."

Ved at investere min SEP IRA på denne måde, kan jeg have tillid, mens jeg ved, at de penge, jeg bidrager med, investeres passende for at hjælpe med at opfylde mine pensionsopsparingsmål.

*Som fortalt til Erica Sloan

Den wellness-intel, du har brug for, uden de BS, du ikke tilmelder dig i dag for at have de nyeste (og bedste) velbefindende nyheder og ekspertgodkendte tip leveret direkte til din indbakke.